İxtisaslı investor Anlayışın mənası, tərif meyarları

2024 Müəllif: Howard Calhoun | [email protected]. Son dəyişdirildi: 2023-12-17 10:18

Gəlir əldə etməyin 2 yolu var: pul üçün işləmək və pulu sizin üçün işlətmək. Getdikcə daha çox insan ikinci variantı seçir. Lakin onların hər birini investor adlandırmaq olmaz. Yaxşı, ixtisaslı investor kimdir? Ümumiyyətlə investor kimdir və nə investisiya edir? Adətən insanlar bu sualların cavabını bildiklərini düşünərək səhv edirlər.

İnvestisiya nədir?

Təsəvvür edək ki, siz Forex brokerində hesab açdınız, onu 300.000 rublla doldurdunuz və məzənnə fərqindən pul qazanmağa qərar verdiniz. Belə bir investisiya investisiya olacaqmı?

Bu, ən yaxşı halda fərziyyə olacaq. Ən pis halda, qumar. Lakin hər iki halda bunun investisiya ilə heç bir əlaqəsi olmayacaq.

Gəlin fərqli bir vəziyyəti təsəvvür edək. Televiziyada eşitdiniz ki, son 3 ildə “Qazprom”un səhmləri artıb. Siz dərhal 300.000 rublunuzu götürüb brokerdə hesab açırsınız. Ertəsi gün sonrasiz səhmləri aldıqdan sonra Aleksey Miller qlobal işdən çıxarıldığını elan etdi. Və şirkətin səhmləri 3% bahalaşıb. Siz dərhal onları satdınız və qazanc əldə etdiniz - illik demək olar ki, 1000%.

Ancaq bu investisiya olacaqmı? Və yenə yox. Bu, uğurlu spekulyasiya nümunəsidir.

Bunu necə düzgün etmək olar?

Bəs investisiya nədir? Plan budur. Zəngin Atanın İnvestisiya Bələdçisi kitabında Robert Kiyosaki sərmayəni səyahətlə müqayisə edir.

Etdiyiniz ilk şey "marşrutunuzu" planlaşdırmağa başlamaqdır. A nöqtəsini, mövcud vəziyyətinizi bilirsiniz. Siz B nöqtəsini də bilirsiniz - maliyyə gələcəyinizi, istədiyiniz kimi. İndi birtəhər A nöqtəsindən B nöqtəsinə keçmək lazımdır. Bunu etmək üçün nədən istifadə edirsiniz? Depozit üçün müəyyən bir məbləğ saxlamaq qərarına gəldiniz? Səhmlər və ya qarşılıqlı fondlar almaq? Daşınmaz əmlaka investisiya qoymağa diqqət yetirin?

Vacib: "yaxşı" və "pis" nəqliyyat yoxdur. Onun vəzifəsi sizi A nöqtəsindən B nöqtəsinə çatdırmaqdır. Hazırda ən səmərəli olacaq "nəqliyyatdan" istifadə edin.

Quruda hərəkət etmək üçün qayıqdan istifadə edə bilməzsiniz. Eynilə, investisiya üfüqünüz 5 ildən azdırsa, səhmlər sizin üçün işləməyəcək - bu, səmərəsiz və riskli olardı - buxar gəmisində quruda səyahət etmək kimi.

Addım-addım investisiya

Müvafiq olaraq, investisiya etmək üçün sizə lazımdır:

• A nöqtəsini müəyyənləşdirin - maliyyə hesabatını tərtib edin;
• B nöqtəsini müəyyənləşdirin - məqsədlər qoyun;
• "nəqliyyat"ı seçin vəA nöqtəsindən B nöqtəsinə “marşrut” üzərində düşünün.

İnvestisiya elə budur - sadəcə A-dan B-yə getmək üçün plana əməl etməklə. Robert Kiyosaki bunu "demək olar ki, zəmanətli zənginləşdirmənin mexaniki və darıxdırıcı prosesi" adlandırdı. Problem çox mexaniki və darıxdırıcı olmasıdır. Bununla belə, bu, əsl investorun yoludur.

Əksəriyyət plansız və müəyyən alətlərin işindən anlayışı olmadan, sadəcə əsəblərini qıdıqlamaq üçün bazara gəlirlər. “Avtobus”a minirlər və okeanı onunla keçməyə ümid edirlər. Sonra ağır bulud örtüyü elan olunsa da, “təyyarə” tullanırlar. Sonra quruda hərəkət etmək üçün "sızan qayığa" təkərlər bağlamağa çalışırlar.

Bu, kazino kimidir - əylənə bilərsən, amma heç olmasa uzunmüddətli perspektivdə qazana bilməzsən.

İnvestor kimdir?

Aydındır ki, bu, sərmayə qoyan şəxsdir. Burada sual fərqlidir - o bunu necə və niyə edir? Niyə daha çox qazana bilmirsiniz - niyə investisiya etməlisiniz? Və investisiya ilə spekulyasiya arasında nə fərq var?

Bu barədə az adam fikirləşdi, lakin 3 növ gəlir var: qazanılmış, passiv və portfel. Çox vaxt insanlar onlardan birincisi ilə məşğul olurlar - qazanırlar. Onların aclıqdan ölməməsinə kömək edir. Passiv və portfel gəliri isə sərvət verir.

Beləliklə, investor qazandığı gəliri passiv və ya portfel gəlirinə çevirən şəxsdir. Onun planı da buna görədir. İnvestorheç vaxt satmaq üçün alır.

Spekulator aşağı alıb baha satmağa çalışan şəxsdir. Bu onun işidir və nəticəsi qazanılan gəlirdir. Bu investorun axtardığı şey deyil.

Bəs bu gəlir növləri arasında nə fərq var? Birinci seçimdə siz pul üçün işləyirsiniz, qalan variantda isə pul sizin üçün işləyir.

3 gəlir növünə nümunələr: Qazanılmış

Demək olar ki, hər kəs qazanılmış gəlirlə tanışdır. Bu əmək haqqı, peşəkar fəaliyyətdən və ya biznesdən əldə edilən gəlirdir. Həkim maaş alır, hüquqşünas konsultasiya üçün pul alır, şirkətin sahibi isə onun fəaliyyətindən gəlir əldə edir.

Bu gəlirin qalanlardan əsas fərqi odur ki, insan onu almaq üçün işləməlidir. Həm də təkcə müəssisədə deyil. Xidmətlərin göstərilməsi, birjada başqalarının kapitalını idarə etmək, bizneslə məşğul olmaq - bütün bunlar müxtəlif iş növləridir. İnsan öz əməyini pula və ya başqa dəyərlərə dəyişir.

Pasif və portfel gəliri

Lakin digər 2 gəlir növü o qədər də yaygın deyil. Buna baxmayaraq, belə gəlirlərin məlum misallarını göstərmək olar. Bank əmanəti üzrə aylıq faiz passiv gəlirdir. Müəyyən dərəcədə pensiyalar da buraya aid edilə bilər.

Burada passiv gəlirin o qədər də geniş yayılmış nümunələri yoxdur: şirkətin səhmdarları səhmlər üzrə illik dividendlər alır, françayzinq sahibi qonorar şəklində passiv gəlir əldə edir - brenddən istifadə hüququna görə aylıq tutulma. İcarə gəliri passiv gəlirin başqa bir nümunəsidir.

Passiv gəlir müntəzəmdirpul vəsaitlərini yaradan aktivlərdən alınan ödənişlər. Bu, əqli mülkiyyət, daşınmaz əmlak və ya digər aktivlər ola bilər.

Portfel gəliri nədir? Buraya qiymətli kağızların - səhmlərin və ya istiqrazların bazar dəyəri fərqindən mənfəət daxildir. Bu növ gəliri pulunuzu etimad idarəçiliyinə verməklə, qarşılıqlı fondun səhmlərini əldə etməklə və ya özünüz birjaya pul yatırmaqla əldə edə bilərsiniz.

Aşağıdakı nümunə portfel gəliri ilə qazanılmış gəlir arasındakı fərqi daha yaxşı başa düşməyə kömək edəcək. Təsəvvür edin ki, fond meneceri pulunuzu 2 dəfə çoxaldır. Sizin üçün bu, portfel gəliridir - axı, bunun üçün özünüz işləməli deyildiniz. Lakin ödədiyiniz komissiyalar menecerin qazandığı gəlirdir.

İxtisaslı investor kimdir?

Qanunla əlaqədar olaraq, bu, aşağıdakı şərtlərdən hər hansı birini təmin edən investordur:

• qiymətli kağızlara və ya onların törəmələrinə 6 milyon rubldan çox şəxsi vəsait yatırıb;
• investisiya fondunda ən azı 2 il işləmiş, əgər bu fond özü ixtisaslı investor kimi tanınırsa, o zaman ən azı 3 il - əks halda;
• keçən il ərzində qiymətli kağızlar və ya onların törəmələri ilə ümumi məbləği 6 milyon rubldan çox olan, hər rübdə orta hesabla 10 və son ayda ən azı 1 olmaqla bağlanmış əməliyyatlar;
• 6 milyon rubl və ya daha çox aktivlərə malikdir və yalnız bank hesablarındakı nağd pullar, qiymətli metallar üçün sertifikatlar və qiymətli kağızlar nəzərə alınır.

Həmçinin uyğundurinvestor kimi qanunun tələbləri dövlət təhsil müəssisəsində iqtisadiyyat üzrə ali təhsil almış və qiymətli kağızlar bazarının peşəkar iştirakçısı kimi sertifikatlaşdırmadan keçmiş və ya 3 beynəlxalq sertifikatdan birini almış şəxs tanınır: CFA, CIIA və ya FRM.

Hüquqi şəxs də ixtisaslı investor statusu ala bilər. Bununla belə, tələblər daha sərt olacaq. Burada həm də şərtlərdən hər hansı birini yerinə yetirmək kifayətdir:

• kapital 200 milyon rubl və ya daha çox;
• hər rüb qiymətli kağızlarla 5 və ya daha çox əməliyyat aparılır və onların ümumi dəyəri 3 milyon rubldan çoxdur;
• Hesabat dövründə 1 milyard rubl gəlir;
• 2 milyard rubl dəyərində aktivlər.

Qanunla bu kifayətdir. Lakin, həqiqətənmi, yalnız bu məlumatlar əsasında bir şəxsi və ya şirkəti ixtisaslı investor adlandırmaq olar? Bu doğru deyil. İcazə verin, bu məsələ ilə bağlı alternativ fikir təklif edim.

Bu, həqiqətən də ixtisaslı investordurmu?

Bir şəxs 6 milyon rubl qazana bilər. Onlara səhmlər alın. Amma bu, onu ixtisaslı investor edirmi? Qanuni olaraq, bəli. Hökumət hesab edir ki, belə bir məbləğ qazanmış şəxs öz qayğısına qalmağa qadirdir, ona görə də onun “riskli” investisiyalardan - ixtisaslı investorlar üçün qiymətli kağızlardan qorunmağa ehtiyacı yoxdur.

Amma həqiqətən belədir? Bacarıqlı bir investisiya planı, onun maliyyə alətlərini idarə etməkdə təcrübəsi və bacarıqları investorun mövcudluğundan daha çox ixtisasları haqqında danışır.onun pulu var. Baxmayaraq ki, ixtisaslı investorun da pulu olacaq.

Alternativ rəy: ixtisaslı investor nədir?

Aşağıda investorun ixtisaslı kimi tanınması üçün şərtlərin alternativ siyahısı verilmişdir (bütün maddələr yerinə yetirilməlidir). Beləliklə, ixtisaslı investorlar aşağıdakılardır:

• aktivlər və öhdəliklər arasındakı fərqi bilir;
• planı aydın şəkildə izləyir, lakin hər zaman onu vəziyyətə uyğun tənzimləməyə hazırdır;
• qazanılmış gəliri passiv və portfel gəlirinə çevirir;
• fundamental və texniki analiz arasındakı fərqi bilir, həm praktikada uğurla tətbiq edir;
• bu hadisələri ümidlə gözləməkdənsə, bazarda istənilən hadisəyə hazır olun;
• müvafiq terminologiyaya malikdir;
• təkcə investisiya alətləri və prosedurlarını deyil, həm də qiymətli kağızlar qanunlarını başa düşür və mülki və vergi məcəllələrini öz xeyrinə istifadə edərək xərcləri azaldır;
• komandadan istifadə edir: brokerlər, məsləhətçilər və məsləhətçilər, lakin tək onlara etibar etmir - qəbul edilən qərarlara görə məsuliyyət həmişə onun üzərindədir;
• sadəliyə can atın – 10 dəqiqə ərzində altı yaşlı uşağa hər investisiyasının mahiyyətini izah edə bilir.

Necə ixtisaslı investor olmaq olar?

Bu suala ən yaxşı cavabı Robert Kiyosaki "Rich Dad's Guide to Investing" kitabında verib. Onun fikrincə, ixtisaslı investor olmaq üçün 3 şey lazımdır. Bu:

• bacarıqlar -2 yol var: maliyyə təhsili almaq, investisiya alətləri və prosedurlarını öyrənmək və ya məsləhətçi işə götürmək, lakin bu halda siz əsas bilik və bacarıqları əldə etməli olacaqsınız - eyni dildə mütəxəssislə əlaqə saxlamalısınız;
• təcrübə - "küçədə" təhsil alın, kitab oxumaqla velosiped sürməyi öyrənə bilməzsiniz;
• artıq pul - təcrübə və bacarıqlarla özünüz gəlin.

Xülasə

Dünyanın 1 nömrəli fundamental investoru olan Uorren Baffet və 40 illik təcrübəyə malik parlaq marketoloq, iş adamı və investor Robert Kiyosaki oxşar alternativə sadiqdirlər.

Robert Kiyosakiyə görə, ixtisaslı investor riski minimuma endirməyə kömək edən nəzarətlərə malikdir.

Bu tələblərə cavab verməyən, lakin 6 milyon rublu olan şəxs bazara investor kimi deyil, daha çox oyunçu kimi daxil olur. Ola bilsin ki, onun kazinoda qazanmaq şansı daha çox olardı.